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北京豪诺嘉科技有限公司 大和:上调周大福评级至“买入” 升看法价至11港元

发布日期:2025-04-02 08:12    点击次数:77

  大和发布研报称,将周大福(01929)评级从“跑输大市”一举上调至“买入”,看法价由7港元上调至11港元。大该行下调集团2025至26年的每股盈测11至17%,但调升2027财年的每股盈测2%,以反馈固订价钱家具的孝顺日益加多,利润率因而进步。

  大和觉得,商场过份高估与老铺黄金(06181)之间的竞争忧虑,而况低估了周大福正在进行的品牌升级模范所带来的利好成分。其次,该行觉得商场忽略了周大福的传统黄金系列HUA Collection正有后劲演形成孤独品牌,从而开释要紧价值。另外,该行觉得周大福先前的快速店铺扩展战略正急剧逆转,料净利润或于2024财年下半年触底,该公司股价仍被严重低估。

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